第4章 次贷风暴

    一张金丝楠木的茶台，鎏金溢彩，雕龙画凤，散发出浓烈的土豪气息。

    靠墙的紫檀木架上，大红袍、正山小种、铁观音、白毫银针、古树普洱……一罐罐茶叶，都是出自全国各地的顶级名茶。

    陆正华随手拿了罐大红袍，行云流水的泡茶手法，一气呵成。

    这里是陆家的茶室！

    喝茶对于乡镇企业家来说，是一种既有文化，又能养生的高端品味。

    仿佛这一口茶水喝下去，自个儿的小学毕业证，都能散发出博士教授的香气。

    “说说看，为什么不让爸爸搞房地产？”

    “18岁了，都成年了，家里的产业，早晚得你来接班，爸爸想听听你的意见！”

    陆正华倒了一杯茶，递给儿子，眼里满是欣慰的目光。

    养了十八年，总算开始关心家里的生意了！

    “爸，你知道美国的次级贷款吗？”陆诚开口问道。

    “次级贷款？”

    陆正华微微一怔，大脑瓜子开始疯狂运转。

    只可惜，他当年攻读的初中学位，不允许如此高负荷的运算。

    “美国的银行系统，对借款人有一个信用评分，在300到850分之间。一般超过700分，就是优质借款人，但是低于600分，甚至低于500分，就是低收入低资产的劣质借款人。”

    “给这些低信用分的借款人，所发放的贷款，就是次级贷款！”

    陆诚叹了一口气。

    老爸从小所受到的教育，注定了他这辈子只能当个乡镇企业家。

    爸，这辈子，你可要听话啊！

    我都是为你好！

    “美国的银行，爱给谁放贷就给谁放贷，这跟我们有什么关系？”陆正华点了根烟，刚抽一口，就连忙喝上一杯茶。

    抽烟有害健康，喝茶有益身体！

    一口香烟，一口茶水，属实是风险对冲了！

    “爸，经济早就全球化了，美国人放个屁，隔着太平洋的我们，也能闻到那股味！”陆诚不墨迹，一口气讲起了美国的金融运行模式。

    从美国的一条狗，都能轻松借钱买房，到银行把次级贷款，打包做成MBS（抵押贷款证券化），卖给投资银行。

    再到投行买下MBS，做成CDS（担保债务凭证）。

    说白话，就是未来可能收到的钱，做成一种金融商品，提前卖掉。

    其实就是把这些垃圾债券，以次充好，混在一堆债券当中，再找评级机构美化一下，最后卖给市场上的接盘侠。

    “等等等……等一下！”

    陆正华突然闻到了一股焦味，好像有什么东西烧起来了，可能是自己的脑子烧坏了。

    “你是说，美国的银行为了挣钱，到处发放房贷，然后又把这些房贷的欠条，卖给了投资银行。然后投资银行，再把垃圾欠条包装成优质欠条，卖给普通人？”

    一连抽了三根烟，陆正华总算是捋顺了整个套路。

    虽然银行放出的次级贷款，有很高的违约风险，但是他们早就把欠条卖掉了，也就是风险转移了，根本不关心你能不能还得起房贷。

    至于那些买了欠条的投资银行，也是用同样的手法，把这些垃圾欠条打包卖给了散户。

    最终的结果就是，银行赚大钱，投行也赚大钱。

    只有背着房贷的穷鬼，和买了债券的倒霉鬼，享受到了资产阶级的大缺大德！

    “对，差不多就是这個意思。”

    陆诚喝了一口茶，润润嗓子，“这套体系能够运行的基础，就是美国的房价一直上涨。但是，天底下哪有只涨不跌的东西！”

    “停停，我能听懂你的意思。可是这道理连你一个高中生都能明白，人家美国那么多专家教授，他们能不明白吗？”陆正华皱着眉头，脸上有种脑子短路的痛苦。

    真不知道自己这个儿子，是从哪里学来这些乱七八糟的东西。

    “因为专家教授都是精英阶层，都是有钱人。穷鬼破产跟他们有什么关系？”陆诚冷笑道。

    这世上的很多事情，不是讲对错的，而是看利益！

    你真当那些专家傻吗？

    人家挣的，就不是你那档子钱。

    屁股决定脑袋！

    坐在什么位置上，就说什么话。

    “就算你说的都对，那也只是伱一个人的想法。诚诚，我们做生意是要看东西的，你得拿出正儿八经的东西，来说服我！”

    陆正华靠在太师椅上，很满意儿子的表现。

    别人家的儿子，不是谈恋爱，就是打游戏。咱家的儿子，都研究起美国的金融体系了。

    啧啧，这就叫虎父无犬子！

    啪！

    一台笔记本电脑，摆在了茶台上。

    “NewCenturyFinance！”

    “新世纪金融！”

    “这是美国第二大的次级抵押贷款公司，已经在2007年，也就是去年的4月2日宣布申请破产保护，同时裁减54%的员工。”

    “RhinelandFunding！”

    “德国工业银行旗下的莱茵兰基金，因为参与了美国次贷市场遭受巨大损失，在2007年8月2日，估算出了82亿欧元的亏损。”

    “2007年8月8日，美国第五大投行贝尔斯登宣布旗下两支基金倒闭，同样是因为涉及次贷。”

    “2007年8月9日，巴黎银行宣布冻结旗下三支基金，也是因为投资了美国次贷，遭受了巨大损失。这可是法国的第一大银行！”

    ……

    从美国到德国到法国，再到立本，一家又一家的大银行大投行，都因为美国的次级贷款，遭受巨大损失。

    与此同时，主要经济体的央行，更是不断向金融系统注入资金。

    说白了，就是向重伤垂危的病人，疯狂的输血救命。

    哪有什么突然爆发，一切都是有迹可循！

    就像重病一样，都是从一点一滴的轻症开始的。

    “你让我缓缓，让我缓一缓！”

    陆正华的脸色，开始变了！

    如果说，之前陆诚的所有言论，都只是一个高中生的自言自语。

    可是现在，他所展现出来的每一条新闻，都是货真价实，都是有据可考。

    就算是再不懂金融的人，看到这里，也能察觉到那种山雨欲来风满楼的压迫感。

    巨浪……

    不，这是海啸！

    一场席卷全球的金融海啸，就在眼前！

    “爸，投资了美国次贷市场的银行，可不只是这几家。世界的经济早就融为一体了，一旦美国的次贷泡沫破灭，全世界都会遭受重创。”

    陆诚指向角落的一棵塑料圣诞树，“到时候，连咱们家的圣诞树，都会卖不出去。”